La finalul anului 2024, fondurile de pensii private (pilon II si pilon III) au acumulat active totale in valoare de 156,44 miliarde lei (respectiv active nete in valoare de 156,43 miliarde lei), cu 19% mai mult comparativ cu anul precedent.
Ca pondere in PIB, activele totale ale sistemului de pensii private au inregistrat un nivel de 9,06%, la finalul lunii decembrie 2024, se arata in raportul publicat de ASF – Autotitatea de Supraveghere Financiara.
Activele fondurilor din pilonul II reprezinta peste 96,5% din totalul activelor sistemului de pensii private din Romania, in timp ce dimensiunea pilonului III ramane una redusa.
Conform principalilor indicatori folositi de Consiliul Concurentei, gradul de concentrare pe piata pensiilor private se mentine unul ridicat la finalul lunii decembrie 2024, situatie explicabila din motive legate de structura pietei, a numarului redus de fonduri de pensii private si de mecanismul de inregistrare automata pe Pilonul II, prin care majoritatea participantilor nou intrati sunt distribuiti in cote egale tuturor administratorilor de fonduri de pensii administrate privat.
La 31 dececmbrie 2024, politica investitionala din cadrul portofoliilor de active ale fondurilor de pensii private continua sa fie concentrata pe piata locala de capital. Ponderea investitiilor in instrumente cu venit fix reprezenta aproximativ 72% din totalul portofoliului investitional al fondurilor de pensii private, in timp ce un procent de 23% a fost investit in actiuni.
Fondurile de pensii administrate privat – Pilonul II
La finalul lunii decembrie 2024, erau inscrise in Registrul Electronic al Autoritatii de Supraveghere Financiara sapte fonduri de pensii administrate privat. Acestea sunt administrate de sapte administratori de fonduri de pensii private, activele lor fiind incredintate spre pastrare unui numar de trei banci din Romania cu rol de depozitari.
Valoarea totala a activelor fondurilor de pensii administrate privat a fost de 150,88 miliarde lei la 31 decembrie 2024, in crestere cu aproximativ 19,1% comparativ cu aceeasi data a anului 2023.
Numarul participantilor inregistrati in sistemul pensiilor administrate privat la 31 decembrie 2024 a fost de 8,29 milioane persoane, in crestere fata de 8,15 milioane persoane la finalul anului anterior. Primele trei fonduri de pensii administrate privat in functie de numarul de participanti, FPAP NN (26%), FPAP AZT Viitorul Tau (20%) si FPAP Metropolitan Life (14%), cumuleaza un procent de 60% din numarul total de persoane inregistrate in sistem.
La nivelul Pilonului II, contributia medie a participantilor cu contributii virate la in luna decembrie 2024 a fost de circa 384 lei/participant, in timp ce la 31 decembrie 2023 valoarea acesteia a fost de 276 lei/participant.
Contributia lunara medie variaza in functie de judet, cele mai mari valori fiind inregistrate in Bucuresti (505 lei/participant), Cluj (497 lei/participant), Ilfov (458 lei/participant), Iasi (438 lei/participant), si Timis (432 lei/participant). Cele mai mici contributii lunare medii se inregistreaza in Maramures (335 lei/participant), Bistrita Nasaud (334 lei/participant ) si Vrancea (329 lei/participant).
Pe parcursul anului 2024, contributiile virate in sistemul de pensii administrate privat au fost in cuantum de 17,9 miliarde lei, in crestere cu aproximativ 40% fata de aceeasi perioada a anului anterior.
Rata medie ponderata de rentabilitate a tuturor fondurilor de pensii administrate privat a fost 6,19% in decembrie 2024, in scadere fata de finalul anului 2023 (7,39%).
La finalul lunii decembrie 2024, valoarea medie a activului unui participant la sistemul pensiilor administrate privat era de 18.381 lei, inregistrand o crestere de 17,08% comparativ cu aceaasi perioada a anului anterior. Pe parcursul anului 2024 au fost efectuate plati ale activului personal net catre participanti in cuantum de 1,09 miliarde lei pentru 52.426 participanti si beneficiari.
Distributia valorii conturilor participantilor arata o concentrare mare, 70% din active fiind detinute de doar 25% din participanti. Cel mai mare cont are o valoare de 2,66 milioane lei, iar cel mai mic are o valoare de 1 leu. Totodata, 20% dintre participanti detin active sub valoarea de 1.371 lei.
Pe parcursul anului 2024 au fost efectuate plati ale activului personal net in valoare de circa 1,09 miliarde lei catre 52.426 participanti sau beneficiari. Din valoarea totala a platilor efectuate, un procent de 56,4% este aferent deschiderii dreptului la pensie, 16,6% ca urmare a decesului participantului si 26,9% ca urmare a invaliditatii.
La finalul lunii decembrie 2024, titlurile de stat si actiunile au ramas principalele instrumente financiare in care au investit fondurile de pensii administrate privat. Plasamentele fondurilor de pensii administrate privat in titluri de stat au reprezentat 67,1%, in usoara crestere fata de nivelul de 66,4% inregistrat la 31 decembrie 2023. Totodata, investitiile in actiuni au reprezentat un procent de 23,1% din valoarea totala a activelor fondurilor de pensii din Pilonul II, in topul clasamentului fiind Banca Transilvania, Hidroelectrica, OMV Petrom, Romgaz si BRD Groupe Societe Generale. De asemenea, ponderi importante erau investite si in obligatiuni corporative (4,5%), fonduri de investitii (2,8%) si depozite bancare (1,9%).
Fondurile de pensii facultative – Pilonul III
La finalul lunii decembrie 2024, zece fonduri de pensii facultative erau inscrise in Registrul Electronic al Autoritatii de Supraveghere Financiara, fiind administrate de opt societati de administrare a fondurilor de pensii private. Activitatea de depozitare si custodie a activelor fondurilor de pensii facultative este realizata de doi depozitari.
Valoarea totala a activelor fondurilor de pensii facultative a fost de 5,55 miliarde lei la finalul anului 2024, in crestere cu aproximativ 17% comparativ cu aceeasi perioada a anului precedent si cu 4,3% raportat la finalul lunii iunie 2024.
Numarul de participanti inregistrati in sistemul pensiilor facultative, la 31 decembrie 2024, a fost de 832.538 persoane, in crestere cu 17% fata de aceeasi perioada a anului 2023. De la inceputul anului pana in luna decembrie, inclusiv, s-au inregistrat in sistem aproximativ 134.343 persoane, cu 40% mai mult fata aceeasi perioada a anului precedent. Primele trei fonduri de pensii facultative in functie de numarul de participanti, FPF NN Optim (33%), FPF BCR Plus (19%) FPF Raiffeisen Acumulare (12%) au cumulat un procent de aproximativ 64% din numarul total de persoane inregistrate in sistem.
La nivelul Pilonului III, contributia medie a participantilor aferenta lunii decembrie 2024, a fost de aproximativ 185 lei/participant, in crestere cu 9,7% fata de aceeasi perioada a anului anterior.
In perioada ianuarie - decembrie 2024, contributiile virate in sistemul de pensii facultative au fost in cuantum de aproximativ 752 milioane lei, in crestere cu 25% fata de aceeasi perioada a anului 2023.
Rata medie ponderata de rentabilitate a tuturor fondurilor de pensii facultative cu grad de risc ridicat a fost 5,78% in decembrie 2024, in timp ce rata medie ponderata de rentabilitate a tuturor fondurilor de pensii facultative cu grad de risc mediu a inregistrat un nivel de 4,65%.
La finalul lunii decembrie 2024, valoarea medie a unui cont in sistemul pensiilor facultative era de 6.661 lei, cu 0,1% mai mic comparativ cu aceeasi perioada a anului precedent. Valoarea medie a conturilor participantilor inregistreaza o variatie semnificativa intre diferitele fonduri, cu valori cuprinse intre 2.696 lei si 10.098 lei. Ca si in cazul pilonului II, valoarea activelor detinute de participanti inregistreaza o concentrare ridicata, un procent de 10% din participanti totalizand 51% din active. Cea mai mare valoare a unui cont este de 2,14 milioane lei, in timp ce 20% din participanti detin active in valoare de sub 395 lei.
Pe parcursul anului 2024, au fost efectuate plati ale activului personal net in cuantum de aproximativ 149 milioane lei catre 11.611 participanti sau beneficiari. Din valoarea totala a platilor efectuate, un procent de 88,7% este aferent deschiderii dreptului la pensie, 6,1% ca urmare a decesului participantului si 5,2% ca urmare a invaliditatii.
Conform raportului ASF, la finalul lunii decembrie 2024, titlurile de stat si actiunile au ramas principalele instrumente financiare in care au investit fondurile de pensii facultative. Plasamentele in titluri de stat au reprezentat 67%, in usoara crestere fata de nivelul de 66,7% inregistrat la 31 decembrie 2023. Totodata, investitiile in actiuni au reprezentat un procent de 24,4% din valoarea totala a activelor fondurilor de pensii din Pilonul III, in topul clasamentului fiind OMV Petrom, Hidroelectrica, Banca Transilvania, Romgaz si BRD Groupe Societe Generale. De asemenea, ponderi importante erau investite si in obligatiuni corporative (3,9%) si fonduri de investitii (2,3%), procentul depozitelor bancare si al conturilor curente fiind de 1,6%.